Čo je to otvorený investičný fond?
Ako môže kolektívne investovanie pomôcť rozložiť a znížiť riziko spojením vašich peňazí s peniazmi iných investorov
Je dobre známe, že výnosy na sporiacich účtoch sú v súčasnosti žalostné. Je tiež dobre známe, že akcie historicky prevyšovali výnosy z hotovosti. Ale akciový trh sa môže zdať skľučujúcim miestom, ak neviete, kde začať – aj keď to môže byť dobrý krok pre vaše portfólio.
Tu prichádzajú na rad investičné spoločnosti s otvoreným koncom (Oeics – vyslovuje sa „oik“) ako dobrý podnik na polceste. Fondy sú kolektívnym investovaním – vaše peniaze sa spájajú s peniazmi iných investorov, aby sa rozložilo a znížilo riziko. Znamená to tiež okamžitú diverzifikáciu na širokú škálu akcií. Zvyčajne sú aktívne riadené, čo znamená, že špecializovaný správca fondu bude robiť každodenné rozhodnutia o tom, kde a kedy investovať.
Oeics sa nazývajú „open-ended“, pretože neexistuje stanovený počet akcií pri emisii. Investori môžu voľne kupovať a predávať akcie a podľa toho sa bude fond rozširovať a zmenšovať. Vyskytli sa prípady, keď sa fondy stali príliš veľkými na to, aby ich bolo možné efektívne spravovať, takže bude uzavretý mäkko, t. j. uzavretý pre nové peniaze, aj keď je to zriedkavé.
V súčasnosti je na trhu viac ako 2 500 fondov a väčšina z nich bude investovať na konkrétnu tému. Môže to byť špecifické pre krajinu (so zameraním napríklad na akcie Spojeného kráľovstva alebo Severnej Ameriky), špecifické pre sektor (nákup farmaceutických akcií) alebo organizované podľa triedy aktív, ako sú akcie, dlhopisy alebo komodity. Hoci všeobecné globálne fondy existujú, investujú do rôznych sektorov a geografických oblastí. Fondy budú mať na zreteli aj špecifický cieľ, tj výnosové fondy budú vhodné pre tých, ktorí chcú zo svojich investícií čerpať pravidelný príjem, kým rastový fond bude vhodný pre tých, ktorí si chcú svoje peniaze odložiť a sledovať ich rast. dlhý termín. Aj keď zvyčajne fondy ponúkajú triedy akcií s výnosom aj akumuláciou (pričom sa príjem reinvestuje do fondu).
Tieto typy otvorených investícií sú medzi investormi neuveriteľne obľúbené. Podľa Investičnej asociácie, obchodného orgánu v odvetví, bolo na konci mája do fondov investovaných 899 miliárd GBP, čo je skok z 806 miliárd GBP o rok skôr. Približne polovica tejto sumy sa investuje do akciových fondov.
Najlacnejší a najpohodlnejší spôsob, ako nakupovať a držať finančné prostriedky, je prostredníctvom online platformy, ako je Alliance Trust Savings, ktorá poskytuje prístup k tisíckam fondov (ako aj investičným fondom, akciám a akciám a iným investičným nástrojom) spolu s množstvom prieskumov. Tieto fondové supermarkety vám môžu pomôcť určiť vašu ochotu riskovať a typ fondov, ktoré najlepšie vyhovujú vašim potrebám. Väčšina si bude účtovať poplatok, ktorý je percentom z vašich celkových aktív, zatiaľ čo niektoré budú účtovať paušálny poplatok. Môžete sa rozhodnúť pre platformu len na vykonávanie, t. j. platformu pre domácich majstrov, kde ste zodpovedný za investičné rozhodnutia, alebo môžete investovať prostredníctvom finančného poradcu. Ak potrebujete poradiť o rizikách a výnosoch, mali by ste zvážiť rozhovor s nezávislým finančným poradcom.
Fondy nesú dve ceny – pomer priebežných poplatkov, ktorý manažér platí za každodenný chod fondu, ako aj počiatočný poplatok, čo sú náklady na nákup do fondu. Niektoré platformy zľavia alebo odpustia tento počiatočný poplatok, aby nalákali investorov na nákup. Majte na pamäti, že s investíciou môže byť spojený aj výkonnostný poplatok, ktorý je splatný, ak výkonnosť fondu dosiahne určitú úroveň. Fondy zvyčajne stanovujú minimálnu jednorazovú investíciu vo výške približne 1 000 GBP, ktorú možno každý mesiac doplniť menšou sumou.
Fondy sa vo všeobecnosti považujú za flexibilné investície. Ich štruktúra veľmi uľahčuje investorom rýchlo a jednoducho sa k nim prisťahovať a odchádzať, a to ešte viac, ak používate platformu, do ktorej investujete sami, ako napríklad Alliance Trust Savings. Mali by ste si však uvedomiť, že väčšina investícií by sa mala držať aspoň 5 rokov. Pomocou platformy môžete jednoducho držať svoje investície v obale Isa, čo znamená, že výnosy môžu byť aj daňovo efektívne.
Popri aktívne spravovaných fondoch existujú pasívne otvorené investície, ako napríklad sledovacie fondy, ktoré sledujú index. Zatiaľ čo tradičné fondy budú zamestnávať manažéra fondu, ktorý bude rozhodovať v mene investorov, tieto pasívne investície budú jednoducho sledovať index, ako je FTSE 100. Výsledkom je, že sú oveľa lacnejšie, keďže je potrebné použiť menej pracovnej sily, ale môžu byť riskantná voľba, ak trh náhle klesne, keďže neexistuje nikto, kto by zastavil pád investície s ním.
Príležitostne sa otvorené fondy označujú ako „podielové fondy“. Ten je staršou formou s malými štrukturálnymi rozdielmi. Väčšinu na trhu nahrádzajú moderné Oeic, ktoré dnes uvidíte ponúkať.
Fondy sa môžu zdať atraktívnym spôsobom, ako jednoducho vstúpiť na akciový trh a priniesť lepšie výnosy pre vaše portfólio, ale je dôležité venovať nejaký čas výberu správnych fondov pre vaše potreby a zahrnúť ich ako súčasť diverzifikovaného portfólia.
Mali by ste pamätať na to, že hodnota akejkoľvek investície a príjem z nej môže klesať aj stúpať, takže investori nemusia dostať späť pôvodnú sumu, ktorú vložili; Alliance Trust neradí. Pred investovaním sa musíte uistiť, že rozumiete rizikám a záväzkom, a ak si nie ste istí, poraďte sa s finančným poradcom.
Ak chcete zistiť viac o investičné témy a ako začať s portfóliom, pozrite si Alliance Trust's Investičné zameranie , ktorá ponúka prehľad a znalosti do všetkých oblastí investovania.
Ilustrácia od Sue Macartney-Snape
